中國證券報(bào)通過第三方機(jī)構(gòu)問卷調(diào)查以及對(duì)一線私募的采訪報(bào)道，約六成私募仍對(duì)A股市場(chǎng)長(zhǎng)期趨勢(shì)持積極預(yù)期；科技成長(zhǎng)、消費(fèi)等板塊的白馬股和高股息品種則是當(dāng)前業(yè)內(nèi)最看好的投資方向。調(diào)查顯示，68.97%的私募傾向于保持較高倉位或逢低加倉，在倉位水平、組合彈性、交易性機(jī)會(huì)上會(huì)采取“進(jìn)攻”策略。圓石投資基金經(jīng)理李益峰稱，A股劇烈上漲后，必有調(diào)整，如此反復(fù)多次，才會(huì)真正進(jìn)入下一階段的行情，這個(gè)時(shí)間周期可能還需要一到兩個(gè)月。融智投資基金經(jīng)理夏風(fēng)光指出，可以注意以下幾個(gè)重要的時(shí)間窗口：一是10月底化債政策的動(dòng)態(tài)，二是11月的美聯(lián)儲(chǔ)議息，三是年底是否有進(jìn)一步的政策推出。
近日，公募中證A500ETF火熱推出，量化私募也在積極布局中證A500指數(shù)相關(guān)產(chǎn)品。記者獲悉，百億量化私募黑翼資產(chǎn)對(duì)中證A500指數(shù)的中長(zhǎng)期投資價(jià)值做了深入評(píng)估，并將于近日發(fā)行中證A500指數(shù)增強(qiáng)基金。從編制方案來看，中證A500指數(shù)采用以“行業(yè)均衡”為核心、兼具“優(yōu)選三級(jí)行業(yè)龍頭+互聯(lián)互通+ESG評(píng)價(jià)”的編制思路，從各行業(yè)選取市值較大、流動(dòng)性較好的500只證券作為指數(shù)樣本，以反映各行業(yè)最具代表性上市公司證券的整體表現(xiàn)。黑翼資產(chǎn)認(rèn)為，中證A500指數(shù)有望成為今年的潛力指數(shù)，并有望成為全球中長(zhǎng)期資金配置中國核心資產(chǎn)的重要工具。(中證金牛座)
根據(jù)私募排排網(wǎng)數(shù)據(jù)，截至10月30日，百億證券私募陣營成員擴(kuò)容至90家，相較前一個(gè)月，百億私募數(shù)量新增8家。其中鳴石基金、康曼德資本、寬遠(yuǎn)資產(chǎn)、源峰基金等私募重回百億陣營，量派投資首次晉升為百億私募；遠(yuǎn)信珠海、石鋒資產(chǎn)、喆顥資產(chǎn)3家私募，則掉出了“百億俱樂部”。 一家百億私募人士稱，隨著市場(chǎng)回暖，私募業(yè)績(jī)有所提高，投資者認(rèn)購產(chǎn)品的熱情也有所提升，但目前仍處于顯露苗頭階段，尚未形成趨勢(shì)，若要成趨勢(shì)的話，則需要看私募的業(yè)績(jī)是否具有持續(xù)性，以及市場(chǎng)是否整體趨勢(shì)性上漲。 隨著市場(chǎng)環(huán)境發(fā)生變化，機(jī)構(gòu)的投資策略也會(huì)發(fā)生變化。鳴石基金相關(guān)負(fù)責(zé)人說，除了傳統(tǒng)的指數(shù)增強(qiáng)策略、量化對(duì)沖策略以外，低波動(dòng)的ETF產(chǎn)品和不對(duì)標(biāo)指數(shù)的量化選股策略也同樣值得關(guān)注，尤其是量化選股策略沒有了指數(shù)Beta的束縛，選股靈活度更高，空間也更大，預(yù)計(jì)未來的市場(chǎng)關(guān)注度會(huì)越來越高，成為量化資產(chǎn)配置中不可或缺的新工具。（第一財(cái)經(jīng)）
中證A500指數(shù)發(fā)布尚未“滿月”之前，不少私募們已經(jīng)紛紛行動(dòng)起來，積極布局這一新賽道。中基協(xié)披露的信息顯示，知名百億量化私募上海磐松私募已于近日成功備案了1只中證A500指增類產(chǎn)品。具體來看，這只名為“磐松中證A500指數(shù)增強(qiáng)進(jìn)取1號(hào)私募證券投資基金”的產(chǎn)品成立于2024年10月15日，隨后于10月18日在中基協(xié)完成登記備案，托管人為華泰證券。根據(jù)Wind數(shù)據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，首批上市的10只中證A500ETF中有8只產(chǎn)品的前十大持有人中均出現(xiàn)了私募的身影，累計(jì)的持有份額高達(dá)4.16億份。（界面）
記者采訪獲悉，北京一家頭部量化管理人在部分渠道打開申購，主要涉及量化選股和多空策略。幾天前進(jìn)化論資產(chǎn)也發(fā)布公告稱，旗下指增策略產(chǎn)品開放申購額度。多位私募人士透露，最近投資者咨詢指增策略產(chǎn)品的頻次和數(shù)量明顯提升，資金對(duì)A股市場(chǎng)的貝塔彈性較為樂觀。資金情緒的回暖還可以從發(fā)行數(shù)據(jù)中窺得端倪。私募排排網(wǎng)最新統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，9月份新備案私募證券投資基金數(shù)量較8月份增長(zhǎng)超170%，股票占比接近六成。在業(yè)內(nèi)人士看來，政策積極信號(hào)持續(xù)釋放下，市場(chǎng)活躍度有望提升，增量資金或?qū)㈥懤m(xù)涌入中國權(quán)益資產(chǎn)，當(dāng)前大概率是布局結(jié)構(gòu)性機(jī)會(huì)的良機(jī)。（上證報(bào)）
今年以來，鼓勵(lì)險(xiǎn)資加大股權(quán)投資的政策頻出，險(xiǎn)資不斷加碼股權(quán)投資領(lǐng)域。近日，在深圳市引導(dǎo)基金的推動(dòng)下，一只百億元規(guī)模的可復(fù)制、可推廣的創(chuàng)新型基金——平安基金成功設(shè)立。今年以來，已有多家險(xiǎn)企參與設(shè)立私募股權(quán)投資基金，多只基金規(guī)模達(dá)到百億元級(jí)。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，險(xiǎn)資規(guī)模大、期限長(zhǎng)、來源穩(wěn)定，與重大項(xiàng)目的資金需求相契合，險(xiǎn)資加碼股權(quán)投資，一方面能夠支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展，另一方面能夠滿足險(xiǎn)資長(zhǎng)期配置需求，有助于險(xiǎn)資增厚投資收益。（中證報(bào)）
據(jù)格上基金研究員謝詩琦調(diào)研，本輪私募加倉的方向基本集中在順周期領(lǐng)域，如金融、地產(chǎn)、消費(fèi)，以及前期跌幅較大的高端制造領(lǐng)域。長(zhǎng)期高倉位的私募目前沒有太多操作，會(huì)根據(jù)個(gè)股的漲幅情況做一些倉位調(diào)整，但前期倉位很低的私募有一定加倉，加倉幅度普遍在10%至30%。（中國基金報(bào)）
10月9日，黑石債權(quán)和保險(xiǎn)全球主管Gilles Dellaert分享了他對(duì)私募債權(quán)市場(chǎng)的觀點(diǎn)。他表示，債權(quán)市場(chǎng)正在進(jìn)行一場(chǎng)深刻的變革，私人借貸機(jī)構(gòu)與銀行合作，為實(shí)體經(jīng)濟(jì)資產(chǎn)提供融資。
黑石預(yù)計(jì)，在基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目貸款和養(yǎng)老基金提高參與的推動(dòng)下，私募信貸市場(chǎng)規(guī)模將飆升至30萬億美元。“這個(gè)機(jī)會(huì)將為實(shí)體經(jīng)濟(jì)提供資金，無論是信用卡、是設(shè)備、還是數(shù)據(jù)中心、飛機(jī) —— 這是個(gè)大概30萬億美元的機(jī)會(huì)，”新成立的Blackstone Credit and Insurance子公司的基礎(chǔ)設(shè)施和資產(chǎn)支持信貸業(yè)務(wù)全球主管Rob Horn表示。私募信貸過去十年迅速擴(kuò)張，達(dá)到約1.7萬億美元?！斑@實(shí)際上只是整體機(jī)會(huì)中的一小部分，”Horn表示。
9月26日，上證綜指收復(fù)3000點(diǎn)。在股市趨勢(shì)向好之下，國慶期間持股OR持幣過節(jié)？記者獲悉，私募排排網(wǎng)調(diào)查結(jié)果顯示，65.82%的私募建議重倉或滿倉持股過節(jié)，他們認(rèn)為市場(chǎng)已顯露底部雛形，在政策面利好、情緒面改善下，市場(chǎng)隨時(shí)可能開啟反彈行情；25.32%的私募建議中性倉位過節(jié)，他們認(rèn)為長(zhǎng)假期間消息面及外圍市場(chǎng)不確定性較高；另有不到10%的私募建議輕倉或持幣過節(jié)，認(rèn)為外圍衰退預(yù)期漸濃，國內(nèi)拐點(diǎn)尚未明朗，市場(chǎng)依舊會(huì)延續(xù)震蕩筑底的格局。談及國慶節(jié)后行情？調(diào)查結(jié)果顯示，近七成私募持樂觀態(tài)度，認(rèn)為在政策利好驅(qū)動(dòng)下，市場(chǎng)低位回穩(wěn)、逐步反彈的概率較大；7%左右的私募持謹(jǐn)慎態(tài)度，認(rèn)為市場(chǎng)情緒回暖需要一個(gè)過程，節(jié)后市場(chǎng)可能繼續(xù)調(diào)整。(貝殼財(cái)經(jīng))
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